(電子商務(wù)研究中心訊) 大量的IaaS層云計(jì)算數(shù)據(jù)中心將是全球互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的必然趨勢(shì),而在中國(guó)市場(chǎng)上公有云與私有云的市場(chǎng)分割卻和西方國(guó)家呈現(xiàn)迥異的狀況,私有云架構(gòu)將是運(yùn)營(yíng)商、金融企業(yè)與政府實(shí)現(xiàn)云平臺(tái)遷徙的重點(diǎn),成為引爆國(guó)內(nèi)云計(jì)算市場(chǎng)的關(guān)鍵,2季度以來(lái)市場(chǎng)訂單的井噴就是這種趨勢(shì)最好的明證。
主要觀點(diǎn)
全球云服務(wù)需求激增、公私并進(jìn),中國(guó)云市場(chǎng)偏好私有云。從2009年起全球云服務(wù)市場(chǎng)就維持了15%以上的高速增長(zhǎng),國(guó)內(nèi)的增速更是超過(guò)了40%。在IaaS云計(jì)算領(lǐng)域,公有云與私有云兩種架構(gòu)都在加速增長(zhǎng),然而不同于歐美國(guó)家公有云遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于私有云的市場(chǎng)分割格局,中國(guó)的私有云架構(gòu)目前已經(jīng)占據(jù)了國(guó)內(nèi)市場(chǎng)上88.7%的份額。根據(jù)市場(chǎng)調(diào)查,由于對(duì)系統(tǒng)安全性與可控性的關(guān)注,使得國(guó)內(nèi)61.7%的企業(yè)更偏好使用私有云架構(gòu),導(dǎo)致私有云相比公有云的市場(chǎng)增速更快,因此私有云將會(huì)成為國(guó)內(nèi)云計(jì)算領(lǐng)域里較大的商業(yè)機(jī)遇。
私有云架構(gòu)優(yōu)勢(shì)契合中國(guó)企業(yè)需求,有望加速引爆市場(chǎng)。公有云與私有云架構(gòu)都有巨大的市場(chǎng)需求,隨著OpenStack開(kāi)源體系逐漸成為私有云的事實(shí)標(biāo)準(zhǔn),私有云架構(gòu)所具備的安全可控性高、應(yīng)用穩(wěn)定性好、軟硬件擴(kuò)展性高、管理過(guò)渡平滑、部署方式靈活這五大優(yōu)勢(shì)更能顯著契合國(guó)內(nèi)企業(yè)的需求,成為首選方案。國(guó)內(nèi)私有云市場(chǎng)主要有兩類企業(yè),其一是主攻私有云的創(chuàng)新云計(jì)算公司,其二是原本公有云公司或云轉(zhuǎn)型的IDC公司轉(zhuǎn)攻私有云領(lǐng)域,近期各方的業(yè)務(wù)訂單都有翻倍的增長(zhǎng)。我們認(rèn)為,國(guó)內(nèi)私有云市場(chǎng)格局仍然未定,而行業(yè)參與者的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)各異,未來(lái)都有成長(zhǎng)為行業(yè)龍頭的可能,蘊(yùn)含巨大的投資機(jī)遇。
三大重點(diǎn)行業(yè)的業(yè)務(wù)需求支撐私有云市場(chǎng)高速增長(zhǎng)。從行業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)來(lái)看,未來(lái)76%的數(shù)據(jù)流量將承載在云化的數(shù)據(jù)中心,相對(duì)云化程度較低的國(guó)內(nèi)云市場(chǎng)則擁有了更大的發(fā)展空間。其中,國(guó)內(nèi)三大運(yùn)營(yíng)商在5G時(shí)代必需的SDN/NFV核心網(wǎng)是基于私有云架構(gòu)來(lái)建設(shè)的,是私有云里最大的單體業(yè)務(wù)應(yīng)用,單中國(guó)移動(dòng)的網(wǎng)絡(luò)改造就能帶來(lái)超過(guò)100億元的增量空間。還有以中國(guó)銀聯(lián)及國(guó)內(nèi)銀行為代表的金融行業(yè),2020年時(shí)60%的國(guó)內(nèi)銀行將完成私有云架構(gòu)遷徙,屆時(shí)行業(yè)內(nèi)將產(chǎn)生50億元的市場(chǎng)業(yè)務(wù)需求。政府則是出于安全可控的因素,更傾向使用開(kāi)源私有云架構(gòu)。綜上所述,我們認(rèn)為,中國(guó)IaaS層私有云服務(wù)公司不僅將迎來(lái)全球行業(yè)整體增長(zhǎng)的紅利,更在國(guó)內(nèi)運(yùn)營(yíng)商、金融與政府三大行業(yè)自身的內(nèi)生驅(qū)動(dòng)力下,私有云市場(chǎng)將維持年化21%的高速增長(zhǎng)率,2020年達(dá)到712億元市場(chǎng)規(guī)模,成為加速云計(jì)算行業(yè)爆發(fā)的關(guān)鍵點(diǎn)。
投資建議
我們建議重點(diǎn)關(guān)注三個(gè)方向投資機(jī)會(huì):
1、在云平臺(tái)軟件方面具備產(chǎn)品基礎(chǔ)的天璣科技、浪潮軟件、東方通、博彥科技、*ST工新等
2、重點(diǎn)IDC廠商有望向私有云等領(lǐng)域拓展的機(jī)遇:關(guān)注廣東榕泰、高升控股、光環(huán)新網(wǎng)等
3、在云平臺(tái)方面技術(shù)能力引領(lǐng)市場(chǎng)的UMCloud、EasyStack、海云捷迅等公司
風(fēng)險(xiǎn)提示
技術(shù)路線風(fēng)險(xiǎn)、業(yè)務(wù)發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)、競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)。(來(lái)源：中銀國(guó)際 文/吳友文 編選：網(wǎng)經(jīng)社）
