(網(wǎng)經(jīng)社訊)DeepSeek發(fā)布開源大模型R1，迅速出圈月活破3000萬。2025年1月20日，DeepSeek正式發(fā)布DeepSeek-R1，并同步開源模型權(quán)重。DeepSeek-R1在后訓練階段大規(guī)模使用了強化學習技術(shù)，在僅有極少標注數(shù)據(jù)的情況下，極大提升了模型推理能力。在數(shù)學、代碼、自然語言推理等任務上，性能比肩OpenAI o1正式版。自1月20日DeepSeek發(fā)布R1模型，該模型的用戶數(shù)實現(xiàn)了飛速增長，根據(jù)AI產(chǎn)品榜的數(shù)據(jù)，截至1月末DeepSeek的月活數(shù)量達到3370萬，迅速成為國內(nèi)第二位。
海外AI+教育龍頭Duolingo借助AI實現(xiàn)業(yè)績持續(xù)增長。多鄰國（Duolingo）是一家全球領(lǐng)先的語言學習平臺，2024年9月25日，多鄰國公布其重大產(chǎn)品創(chuàng)新，推出兩項全新AI驅(qū)動功能——視頻通話（Video Call）與多鄰國大冒險（Adventures）。其中在“視頻通話”功能中，用戶可以與多鄰國角色Lily（拽姐）對話，且對話內(nèi)容會根據(jù)用戶語言水平靈活調(diào)整，即使是初學者也可以輕松地進行對話練習。借助AI功能推出，公司持續(xù)保持用戶數(shù)和業(yè)績的強勁增長，截至2024Q3公司月活達到1.13億人，而單季度收入達到1.9億美金創(chuàng)下新高。
國產(chǎn)模型升級利好AI教育落地。DeepSeek橫空出世，一方面大幅提升了國產(chǎn)模型的能力，另一方面通過開源和推理成本的優(yōu)化，有望加速國內(nèi)AI應用的落地進程。而無論海內(nèi)外，教育天然是AI落地的重要場景，國內(nèi)AI+教育廠商均在自身的優(yōu)勢領(lǐng)域推出了AI產(chǎn)品（例如科大訊飛在G/C端布局，佳發(fā)教育在智慧教學中的應用，競業(yè)達在教學評測中的突破），在國產(chǎn)模型加持下有望加速產(chǎn)品打磨與商業(yè)化落地。
投資建議：DeepSeek引領(lǐng)國產(chǎn)大模型突圍，字節(jié)豆包、阿里通義、Kimi等近期都發(fā)布了重磅更新，國產(chǎn)大模型呈現(xiàn)百花齊放的良好態(tài)勢。而DeepSeek崛起，一方面大幅提升國產(chǎn)模型的性能；另一方面開源與成本大幅降低，也有望加速國內(nèi)AI應用落地的進程。而聚焦AI+教育，梳理海外龍頭Duolingo的快速發(fā)展，以及其最新推出的AI產(chǎn)品，能夠看到AI在教育領(lǐng)域落地的潛力，而國內(nèi)AI+教育公司也紛紛在自身的優(yōu)勢垂直領(lǐng)域，結(jié)合AI推出了拳頭產(chǎn)品。建議關(guān)注：科大訊飛、佳發(fā)教育、競業(yè)達、盛通股份等教育IT產(chǎn)業(yè)鏈。
風險提示：行業(yè)競爭加劇的風險、AI技術(shù)迭代升級進度不及預期、行業(yè)政策變化的風險。
